Το Παγκόσμιο Κέντρο για την Απανθρακοποίηση στη Ναυτιλία (GCMD), η AIMHorizonInvestments και οι εταίροι τους ανακοίνωσαν την επιτυχή ολοκλήρωση του Ταμείου για τεχνολογίες ενεργειακής απόδοσης (FEET), εξασφαλίζοντας συνολικές δεσμεύσεις ύψους έως και 35 εκατ. δολαρίων ΗΠΑ, υπερβαίνοντας τον αρχικό στόχο του.
Ως το πρώτο παγκοσμίως Tαμείο για αναβαθμίσεις πλοίων (retrofits) που αξιοποιεί ένα μηχανισμό αποπληρωμής pay-as-you-save, το FEET αντιμετωπίζει άμεσα τους μακροχρόνιους οικονομικούς φραγμούς που εμποδίζουν την υιοθέτηση των αναβαθμίσεων πλοίων στον τομέα.
Η GCMD παρέχει καταλυτικό κεφάλαιο και είναι ο διορισμένος σύμβουλος απανθρακοποίησης του FEET . Το FEET διαχειρίζεται από την AIM HI. Πρώην γνωστή ως FPG AIM Capital , η AIM HI είναι μια εταιρεία διαχείρισης κεφαλαίων με έδρα τη Σιγκαπούρη, η οποία ειδικεύεται σε ναυτιλιακά και αεροπορικά κεφάλαια για θεσμικούς και διαπιστευμένους επενδυτές. Οι μέτοχοι της AIM HI κατέχουν την εμπορική μετοχική θέση του ταμείου, ενώ η Development Bank of Japan Inc . ( DBJ ) κατέχει την προνομιούχα μετοχική θέση . Η DBS Bank και η ING (η οποία ενήργησε ως συντονιστική τράπεζα) έχουν κατ' αρχήν συμφωνήσει να παράσχουν χρηματοδότηση με κύριο χρέος.
Προκλήσεις με την κλιμάκωση της υιοθέτησης των τεχνολογιών ενεργειακής απόδοσης
Η βελτίωση της ενεργειακής απόδοσης παραμένει μια από τις πιο αποτελεσματικές στρατηγικές για τη μείωση των εκπομπών και του κόστους των καυσίμων. Οι τεχνολογίες ενεργειακής απόδοσης (EET), όπως τα συστήματα πρόωσης με αιολική υποβοήθηση (wind assisted propulsion) και τα συστήματα λίπανσης με αέρα (air lubrication), μπορούν να προσφέρουν άμεση εξοικονόμηση καυσίμων, βοηθώντας τους πλοιοκτήτες να παραμείνουν ανταγωνιστικοί εν μέσω αυστηρότερων τοπικών κανονισμών για τις εκπομπές διοξειδίου του άνθρακα. Ωστόσο, ακόμη και σε μια αγορά αναβαθμίσεων (retrofit) κοστολογημένη σε άνω των 20 δισεκατομμύριων δολαρίων ΗΠΑ, οι αβεβαιότητες σχετικά με τις επιδόσεις των τεχνολογιών ενεργειακής απόδοσης και η πρόσβαση στη χρηματοδότηση εξακολουθούν να περιορίζουν την υιοθέτησή τους.
Μια κύρια δυσκολία που περιορίζει την υιοθέτηση είναι η εγγενής μεταβαλλόμενη εξοικονόμηση καυσίμων από τις αναβαθμίσεις σε τεχνολογίες ενεργειακής απόδοσης, η οποία εξαρτάται από λειτουργικούς και περιβαλλοντικούς παράγοντες, όπως η διαδρομή και οι καιρικές συνθήκες. Η έλλειψη τυποποιημένων μεθοδολογιών για την ακριβή μέτρηση της εξοικονόμησης καυσίμων αποτελεί περαιτέρω πρόκληση για την υιοθέτηση.
Αυτή η αβεβαιότητα καθιστά δύσκολη την πρόβλεψη της περιόδου επιστροφής επί της επένδυσης και επιδεινώνει το ζήτημα των αντικρουόμενωνκινήτρων, όπου οι πλοιοκτήτες είναι αυτοί που αναμένεται να επενδύσουν στις αναβαθμίσεις, ενώ η εξοικονόμηση επικαρπώνεται από τους ναυλωτές.
Επαληθευμένη εξοικονόμηση πόρων στον πυρήνα του pay-as-you-save
Ένας μηχανισμός αποπληρωμής όπως ο pay-as-you-save αντιμετωπίζει την αβεβαιότητα της αποπληρωμής των τεχνολογιών ενεργειακής απόδοσης, συνδέοντας άμεσα την αποπληρωμή με ποσοτικοποιημένες και επαληθευμένες εξοικονομήσεις σε καύσιμα και την τήρηση των κανονισμών. Η εφαρμογή αυτού του μηχανισμού απαιτεί αξιόπιστη συλλογή και ανάλυση δεδομένων για να μπορεί να προσδιοριστεί ξεχωριστά η συμβολή της αναβάθμισης στη συνολική εξοικονόμηση καυσίμων.
Για τον σκοπό αυτόν, η GCMD έχει αναλάβει πιλοτικά προγράμματα επιδόσεων των τεχνολογιών ενεργειακής απόδοσης, εξοπλίζοντας τα πλοία με πρόσθετους αισθητήρες για την απόκτηση δεδομένων υψηλής ακρίβειας και ανάλυσης και εφαρμόζει αυστηρή ανάλυση δεδομένων για να ποσοτικοποιήσει την εξοικονόμηση καυσίμων με στατιστική αξιοπιστία. Καθώς συλλέγονται περισσότερα δεδομένα σε διαφορετικές λειτουργικές και περιβαλλοντικές συνθήκες,αυτά τα σύνολα δεδομένων μπορούν να χρησιμοποιηθούν για τη μοντελοποίηση και την πρόβλεψη της εξοικονόμησης σε διαφορετικά σενάρια.
Λύση για χρηματοδότηση χωρίς εγγυήσεις
Τα εμπορικά πλοία συνήθως χρηματοδοτούνται μέσω δανείων που έχουνυποθήκητο πλοίο. Καθώς το κόστος των τεχνολογιών ενεργειακής απόδοσης είναι μικρό σε σχέση με την αξία του πλοίου, δεν είναι πρακτικό για τους πλοιοκτήτες ή τους υπάρχοντες επενδυτές να παρέχουν την εξασφάλιση του πλοίου στους πιθανούς μελλοντικούς επενδυτέςτης αναβάθμισης. Κατά συνέπεια, απαιτούνται λύσεις χρηματοδότησης χωρίς εξασφαλίσεις για την επιτάχυνση της υιοθέτησης των τεχνολογιών ενεργειακής απόδοσης.
Το FEET αποσυνδέει τη χρηματοδότηση των αναβαθμίσεων αυτών από τις υποθήκες πλοίων προσφέροντας μη εξασφαλισμένες μισθώσεις. Στο πλαίσιο αυτής της δομής, το FEET παρέχει έως και 100% χρηματοδότηση για τον εξοπλισμό και το σχετικό κόστος εγκατάστασης και των αισθητήρων και μισθώνει τον εξοπλισμό στους πλοιοκτήτες. Σε αντάλλαγμα, οι πλοιοκτήτες καταβάλλουν αποπληρωμές που συνδέονται άμεσα με την επαληθευμένη εξοικονόμηση σε καύσιμα και τήρηση κανονισμών. Στο τέλος της μίσθωσης, η κυριότητα των τεχνολογιών ενεργειακής απόδοσης μεταβιβάζεται στον πλοιοκτήτη έναντι συμβολικού αντιτίμου.
Ένας συνδυασμός καταλυτικών κεφαλαίων, εμπορικών και προνομιακών μετοχών, καθώς και κύριου χρέους, επιτρέπει στο FEET να εξισορροπεί τον χρηματοοικονομικό κίνδυνο, διατηρώντας παράλληλα ανταγωνιστικό το κόστος χρηματοδότησης. Επενδύοντας σε ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο έργων που καλύπτει διάφορες τεχνολογίες, κατασκευαστές, πλοιοκτήτες και τύπους πλοίων, το FEET κατανέμει τον επενδυτικό κίνδυνο σε όλο το χαρτοφυλάκιό του και ενισχύει την ανθεκτικότητα του κεφαλαίου.
Το FEET έχει σχεδιαστεί για να επεκταθεί πέρα από αυτό το αρχικό κλείσιμο. Η GCMD και η AIM Horizon Investments στοχεύουν να αυξήσουν το ταμείο σε 500 εκατ. δολάρια μέχρι το 2030, που θα είναι ικανό να υποστηρίξει περίπου 200 πλοία.
